Как экономические индикаторы управляют динамикой рынка Форекс?

Экономические индикаторы — это данные, которые информируют нас о деятельности и развитии экономического сектора или всей экономики, относящейся к стране или миру. Для торговли на Форекс важно знать, как ведут себя экономические индикаторы, потому что они отражают эволюцию макроэкономических аспектов, которые в конечном итоге повлияют на движение экономик определенных стран, и будут иметь последствия для движения их валют. В нашей статье мы рассмотрим основные виды экономических индикаторов, их влияние на валютные курсы и методы анализа для успешной торговли.

Виды экономических индикаторов

Экономические индикаторы предоставляют важную информацию о состоянии экономики, и их публикация происходит с различной периодичностью. Некоторые индикаторы выходят ежедневно, другие — ежемесячно или ежеквартально. Финансовые институты часто занимают позиции на рынке перед публикацией этих данных. После выхода индикаторов обычно наблюдаются два типа рыночных движений: первая реакция — немедленная, происходящая сразу после объявления, и вторая — более медленная и продолжительная, когда участники рынка анализируют и переваривают полученную информацию.

Различные экономические показатели могут по-разному влиять на спрос и предложение валюты страны или региона, к которому они относятся. Одни показатели оказывают прямое влияние на валюту, тогда как другие зависят от неё. Экономические данные можно также классифицировать на опережающие индикаторы (отражающие уверенность экономических агентов) и запаздывающие индикаторы (например, индекс потребительских цен, уровень безработицы, инфляция).

Центральные банки используют экономические показатели для разработки своей монетарной политики, которая, в свою очередь, влияет на валютные курсы и экономические события. Хотя экономические индикаторы существуют для всех мировых экономик и различных валют, наиболее важными считаются те, которые связаны с долларом США, поскольку он является базовой валютой. Все трейдеры внимательно следят за выходом данных по экономике США и её динамикой, поскольку эти показатели оказывают значительное влияние на глобальные финансовые рынки.

Индекс потребительских цен

Индекс потребительских цен (CPI) измеряет изменения цен на корзину товаров и услуг и является важным индикатором состояния инфляции в экономике. Центральные банки, такие как Европейский центральный банк (ЕЦБ), часто сталкиваются с задачей управления инфляцией, и CPI предоставляет ценные данные о её динамике. Для стимулирования экономического роста центральные банки обычно снижают процентные ставки. Это способствует росту инфляции, что, в свою очередь, увеличивает заработные платы и улучшает занятость. Однако, если инфляция становится чрезмерной, это негативно влияет на сбережения, поскольку наши деньги теряют покупательную способность. В ответ на это центральные банки повышают процентные ставки, чтобы взять инфляцию под контроль. Эти изменения в процентных ставках и уровне инфляции оказывают прямое влияние на движение валют, что важно учитывать при анализе экономической ситуации.

Индекс цен производителей

Индекс цен производителей (PPI) измеряет изменение стоимости сырья и полуфабрикатов, используемых компаниями различных отраслей, таких как сельское хозяйство, горнодобывающая промышленность и коммунальное хозяйство. Зная динамику PPI можно прогнозировать, как будет изменяться индекс потребительских цен (CPI). Рост CPI свидетельствует о росте экономики, что способствует созданию рабочих мест в промышленном секторе.

Когда PPI растет, это часто указывает на будущий рост инфляции, предсказывая, что CPI также будет повышаться. В свою очередь это может привести к повышению процентных ставок. На рынке Форекс повышение процентных ставок означает увеличение спроса на валюту, делая её сильнее по отношению к другим валютам. Например, экономика США демонстрирует хороший рост, что приводит к укреплению доллара. В то же время в еврозоне наблюдаются проблемы с генерацией инфляции, что ослабляет евро по отношению к доллару.

​​

Валовой внутренний продукт

Валовой внутренний продукт (ВВП) представляет собой графическое отображение всех товаров и услуг, произведенных страной или регионом (например, еврозоной) за определенный период времени. Одной из сложностей при анализе этого показателя является правильная интерпретация его данных. ВВП может быть представлен в реальном и номинальном выражении, где реальный ВВП исключает эффект инфляции. С первого взгляда на ВВП можно определить, растет экономика или нет. Если дополнительно учесть данные по инфляции и занятости, можно получить довольно ясное представление о том, какой будет монетарная политика Центральных банков. Это помогает понять, какие меры будут приниматься для регулирования экономического роста и обеспечения стабильности.

Розничные продажи

Этот показатель отражает общий объем продаж товаров, осуществленных всеми торговыми учреждениями страны. В США он учитывает продажи всех розничных магазинов, за исключением продаж услуг в сферах здравоохранения и образования. Публикация этих данных обычно вызывает значительное движение на рынке. Высокий уровень розничных продаж свидетельствует о росте экономики и укреплении потребительского доверия, тогда как низкий показатель сигнализирует о снижении личного потребления и вызывает опасения по поводу состояния экономики, возможных потерь рабочих мест и других негативных факторов.

Личный доход

Индикатор личных доходов измеряет изменения в доходах, полученных потребителями в денежном выражении. Он включает зарплаты, субсидии, дивиденды, проценты по счетам и другие виды доходов. Этот показатель служит предвестником будущих розничных продаж. Логично предположить, что чем выше доходы, тем больше люди тратят, а также тем больше средств они могут направить на сбережения. Рост потребительских расходов способствует экономическому росту. Сбережения, в свою очередь, могут быть инвестированы в финансовые рынки, что способствует росту активов. Когда сбережения поступают в банки, у них появляется больше возможностей для предоставления кредитов. Это стимулирует кредитование и, соответственно, экономический рост.

Торговый баланс

Торговый баланс отражает зависимость страны от внешнего мира, а также ее силу или слабость по отношению к другим валютам. Он измеряет разницу между стоимостью импорта и экспорта. Если страна импортирует больше, чем экспортирует, это может негативно повлиять на её экономику, в том числе на курс национальной валюты. Когда страна является чистым экспортером, её валюта пользуется спросом за рубежом, что приводит к её укреплению. Напротив, если страна импортирует больше, чем экспортирует, её валюта, скорее всего, обесценится по отношению к другим валютам. Анализ прошлых данных торгового баланса помогает оценить внутренний спрос и определить экономические тенденции. Страна считается имеющей дефицит торгового баланса, если она импортирует больше, чем экспортирует. Если экспорт превышает импорт, страна имеет положительное сальдо торгового баланса.

​​

Индекс ФРС Филадельфии

Это один из самых увлекательных экономических индикаторов, поскольку он представляет собой опрос о перспективах развития бизнеса. Исследование проводится среди производителей, расположенных в штатах Пенсильвания, Делавэр и Нью-Джерси. Участие в опросе является добровольным, и респондентов спрашивают о текущем состоянии и развитии их бизнеса. Индекс ФРС Филадельфии, когда он выше 0, указывает на расширение производственного сектора, а когда ниже 0 - на его сокращение. Этот индикатор измеряет состояние производственного сектора, и если промышленность растет, то и занятость будет увеличиваться, что, в свою очередь, способствует общему экономическому росту.

Заключение

Публикация экономических индикаторов может быть полезна для краткосрочных спекуляций. Чтобы эффективно использовать эту информацию, необходимо хорошо разбираться в финансовых рынках и понимать, как результаты могут повлиять на движение валют. Это не всегда легко, хотя некоторые трейдеры добиваются значительных доходов. Однако наиболее полезно применять анализ экономических индикаторов в среднесрочной и долгосрочной перспективе. Для этого необходимо понимать, как каждое из данных влияет на реальную экономику и какие действия могут предпринять государства на основе этой информации. Даже если мы понимаем, как может развиваться валютный рынок на основе имеющихся данных, наша рекомендация — использовать технический анализ для улучшения временных параметров любой позиции и торговать только в направлении тренда, который мы считаем верным.